中天國富證券
中天國富證券有限公司，中天國富證券成立於2004年9月13日，前身為上海證券與日本大和證券SMBC株式會社合資組建的海際大和證券有限責任公司。現由中天金融集團股份有限公司控股，以深圳、上海、北京、貴陽為核心設立20餘家分公司，並下設深圳市中天佳匯股權投資管理有限公司、貴陽中天佳創投資有限公司兩家全資子公司。公司業務涵蓋證券承銷與保薦、證券經紀和證券自營。[2]
| 中天國富證券有限公司 | |
|---|---|
| ZTF Securities Co., Ltd. | |
| 曾用名 | 海際證券有限責任公司 海際大和證券有限責任公司 |
| 成立 | 2004年9月13日 |
| 代表人物 | 王顥（董事長） |
| 總部 |  中華人民共和國貴州省貴陽市觀山湖區長嶺北路中天會展城B區金融商務區集中商業（北） |
| 業務範圍 | 中華人民共和國 |
| 產業 | 金融 |
| 服務 | 金融服務、投資銀行 |
| 營業額 | ▲10.41億（2020） |
| 淨收入 | ▲1.82億（2020） |
| 總資產 | ▲61.42億（2020） |
| 資產淨值 | ▲49.86億（2020） |
| 所有權者 | 中天金融集團股份有限公司 |
| 員工人數 | 809（2021） |
| 主要股東 | 中天金融集團股份有限公司（94.92%） 上海證券有限責任公司（5.08%） |
| 主要子公司 | 深圳市中天佳匯股權投資管理有限公司 貴陽中天佳創投資有限公司 |
| 網站 | 上海證券 |
| 備註 | 數據來源：[1] |
海際大和證券
2004年9月13日，上海證券與日本大和證券SMBC株式會社合資組建海際大和證券有限責任公司，雙方分別持有67%和33%的股份，合作期限10年。經營範圍包括股票和債券的承銷、外資股經紀，債券經紀和自營。[3]海際大和成為中國加入世界貿易組織後設立的第三家合資券商。2005年4月，上海證券將自己的承銷牌照轉讓給海際大和，海際大和登記註冊為保薦機構，其控股股東上海證券的投資銀行業務併入海際大和，並在保薦機構名單中被註銷。[4]
海際大和成立後，股權分置改革開始，證監會叫停新股發行、增發、配股等主要證券承銷業務。此後，雖然A股市場回暖，但公司盈利情況沒能出現太大的改善。[5]持股海際大和證券期間，大和證券並未發揮其優勢。作為一家主要從事保薦承銷業務的投資銀行，海際大和長期業績低迷連年虧損，在券商利潤榜單上排名始終處於末端，甚至多次墊底獲得倒數第一。[6]2007年2月，海際大和進行了一次較大規模的招聘，包括招聘保薦代表人6名，但是效果不顯著，而且公司現有保薦代表人也因無業務可做而陸續流失。截止2008年4月24日，根據證監會公佈的保薦人和保薦機構名單，海際大和僅擁有3名保薦代表人，在當時現存的5家合資券商中排在最後。2008年，受上海證券股東上海國際集團換屆和次貸危機影響，大和證券擬對海際大和撤資。但隨後撤資傳言遭大和證券北京代表處時任首席代表堅決否認。[7]2005-2006年，海際大和沒有任何投行承銷保薦業務。開業3年後的2007年，公司才獲得第一單債券承銷業務。隨後的兩年，又陸續接到幾個債券承銷的項目。直到2009年年底，海際大和仍然沒有任何IPO、增發和配股項目。[8]2010年3月19日，康耐特光學成功在創業板上市，海際大和終於迎來開業近6年以來的第一單IPO。[9]此後總計僅獲得過5個投行項目，其中IPO4個。且海際大和證券承銷保薦的創業板項目我武生物，因為在新股發行中存在違規配售、涉嫌「中籤返點」，被處以「3個月暫不受理證券承銷業務有關文件」、「責令處分有關人員」和「責令公開說明」的處罰；證監會還對公司高管採取了「出具警示函」的監管措施。上海證券作為控股股東受此影響，投行業務難與研究所、資產管理、經紀業務等其他業務互動，成為制約公司發展的短板。[10]
大和證券撤資
2014年7月1日，經中國證券監督管理委員會核准，國泰君安證券股份有限公司通過受讓方式獲得上海國際集團持有的上海證券51%的股權，上海證券成為國泰君安控股子公司。但是按照監管要求，5年之內必須解決同上海證券、及上海證券子公司海際大和證券有限責任公司的同業競爭問題。[11]2014年9月，海際大和證券合資經營期限到期，上海證券受讓大和證券持有股權。海際大和成為上海證券全資子公司，並更名為海際證券有限責任公司。[12]
中天金融收購
2015年，國泰君安為了解決控股子公司上海證券與海際證券的同業競爭問題，通過產權交易所公開掛牌轉讓已更名海際證券的66.67%股權，掛牌價格為4.06億。2016年2月，中天城投全資子公司貴陽金融控股有限公司以30.11億元的報價，競得海際證券66.7%的股權。2016年12月，貴陽金融控股有限公司向海際證券有限責任公司增資27.80億元，增資後，上海證券僅持有5.08%的股權。2017年8月，中天金融集團股份有限公司（深交所：000540)合計持有的海際證券股權已經達到了94.92%，上海證券僅剩5.08%，海際證券更名為中天國富證券有限公司。[13]11月，貴陽金融控股將所持有的28.25%股權轉讓給母公司中天金融集團。2018年5月，貴陽金控剩餘持有的所有股權均改由中天金融集團持有。2019年8月22日，貴州證監局核准中天國富證券變更業務範圍，增加證券經紀和證券自營業務。中天國富擺脫只持有證券承銷與保薦單一牌照的困境。但在中天國富參與的科創板已申請項目中，白山科技因中報過期暫時進入中止審核，木瓜移動則已於2019年7月8日終止審核，系科創板首家終止審核的企業。[14]
參考資料
- ^ 中天国富证券有限公司 2020年年度报告公开披露信息 (PDF). 中國證券業協會. 中天國富證券. 2021-04 [2022-04-10]. （原始內容存檔 (PDF)於2022-04-10）.
- ^ 公司简介. 中天國富證券官網. [2022-04-10]. （原始內容存檔於2022-04-10）.
- ^ 海际大和证券公司开业 上海证券持有67%股份. 大眾網. 上海證券報. 2006-07-18 [2022-04-08].
- ^ 海际大和证券注册登记为保荐机构. 搜狐財經. 上海證券報. 2005-04-29 [2022-04-10]. （原始內容存檔於2022-04-10）.
- ^ 大和证券否认撤资传言. 全景網. 上海證券報. 2008-05-17 [2022-04-10]. （原始內容存檔於2022-04-11）.
- ^ 国泰君安收购上海证券难轻松冲IPO：后者资产大都不赚钱. 經濟網. 中國經濟周刊. 2014-07-14 [2022-04-08]. （原始內容存檔於2015-04-15）.
- ^ 大和欲撤资海际大和 合资券商再闹离婚. 中國經濟網. 經濟觀察報. 2008-05-01 [2022-04-10]. （原始內容存檔於2022-04-10）.
- ^ 合资券商海际大和尴尬开胡 康耐特成首单IPO. 新浪財經. 21世紀經濟報道. 2010-02-02 [2022-04-10]. （原始內容存檔於2022-04-10）.
- ^ 上海康耐特光学股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市公告书提示性公告. 證券日報. 2010-03-18 [2022-04-10]. （原始內容存檔於2022-04-11）.
- ^ 合资协议到期 上海证券收回海际大和. 東方財富網. 證券時報網. 2014-06-10 [2022-04-10]. （原始內容存檔於2022-04-11）.
- ^ 关于核准国泰君安证券股份有限公司通过受让上海证券有限责任公司股权设立子公司的批复. 證監會. 2014-07-01 [2022-04-08].
- ^ 海际证券股权甩卖 5上市公司哄抢金融牌照. 網易財經. 2015-10-26 [2022-04-18]. （原始內容存檔於2016-09-19）.
- ^ 大和证券时隔5年重返中国 携手北京国资设合资券商. 證券日報網. 證券時報. 2019-09-26 [2022-04-08]. （原始內容存檔於2022-04-09）.
- ^ 中天国富证券告别单一牌照，为首家科创板终止企业保荐券商. 界面新聞. 2019-08-24 [2022-04-10]. （原始內容存檔於2022-04-10）.